- 삼성출판사, 더핑크퐁컴퍼니의 코스피 상장 절차 돌입 및 예비심사 청구 예정 소식에 14%대 급등 - 현대퓨처넷, 두산 등 지주사단 상승 탄력 견조하며 HD현대 부각 - 한미반도체, 반도체주 2.7% 강세로 출발 - 나이벡, 미국 제약 바이오 기업에 6천억 원 규모 섬유증 치료제 후보물질 기술 수출 소식에 상한가 터치 - 제넥신, 위메이드맥스 등 게임주 부각 - 마이크로디지탈, 씨메스, 코나아이 등 종목 부각 - 미국 증시 3대 지수 약보합권 마감, 엔비디아 선방한 실적 공개 후 시간외 반등, GE 버노바 등 원자력 관련주 강세 - 우리 증시 반도체 투톱인 삼성전자와 SK하이닉스 강세 지속, 한화에어로스페이스 세 번의 시도 끝에 유상증자 추가 정정 요구 없어 진행 가능성 부각 ● 프리마켓 개장 상황..삼성출판사, 더핑크퐁컴퍼니 상장 기대감에 급등 29일 프리마켓에서는 삼성출판사가 14%대 급등세로 출발했다. 이는 더핑크퐁컴퍼니가 코스피 상장 절차에 돌입하는 가운데 이번 주 예비심사를 청구할 것이 알려지면서 핑크퐁 지분을 대거 가지고 있는 삼성출판사가 주목받은 영향이다. 한편 이날 현대퓨처

- K-뷰티 엑스포 박람회가 코엑스에서 열리며 51개국 업체와 161개 이상의 해외 바이어가 참여함. 이는 사상 최대 규모임. 작년 K-뷰티 관련 수출액은 100억 달러(한화 14조 원) 이상으로 세계 화장품 수출 규모 3위이며 미국과 일본에서는 이미 1위 수입 국가임. 피부 미용기기 쪽도 성장하고 있으며 관련주로는 코스맥스, 실리콘투, 원텍 등이 있음. - 한미 간의 이슈로 인해 알래스카 LNG 프로젝트 관련주가 주목받을 것으로 전망됨. 6월 3일 고위급 서밋에 한국, 일본, 대만이 초청받았으며 각국의 대응이 주목됨. 관련주로는 한텍, 현대힘스, 동양철관 등이 있음. - 에어레인은 기체분리막 쪽 세계 일곱 번째, 국내 유일의 기체분리막 생산 업체임. LNG 가스 생산 시 기체분리막을 통과시켜야 순수한 LNG로 사용 가능하므로 에어레인의 수혜가 예상됨. 올해 영업이익은 작년 대비 150% 신장할 것으로 예상되며 탄소포집 기술로도 수혜를 받을 것으로 예상됨. 목표가는 2만 7천원, 손절가는 1만 8500원임. ● 사상 최대 규모의 K-뷰티 엑스포 개막, 관련주 상승할까? 오는 29일부터 31일까지 코엑스에서 사상 최대

- 2차 전지주: 전일 장에서 LG에너지솔루션과 삼성SDI가 미국 공장에 전기차용 LFP배터리 생산 라인을 설치한다는 소식에 자이글, 엘앤에프, 파워넷 등 관련주들이 강세를 보임. 이는 합작사인 제너럴모터스가 차값 인하 요구에 따른 것으로 삼원계보다 저렴한 LFP배터리는 차량 한 대당 최대 1만 달러까지 가격 하락 가능. 향후 프리미엄 전기차를 제외한 상당수 전기차에 LFP배터리가 적용될 것으로 전망됨. - 퓨리오사AI: 오는 7월 국내 대기업에 자사 AI반도체 레니게이드의 공급을 앞두고 있으며 업계에서는 LG가 유력하다고 관측함. 레니게이드는 전력 효율이 60%이상 높고 TSMC 5나노 공정으로 생산되며 SK하이닉스의 최신 HBM3E 메모리까지 탑재해 경쟁력을 높임. 이를 계기로 국내 기업들의 탈엔비디아 움직임이 본격화될지 주목됨. ● 2차 전지주·퓨리오사AI, LFP배터리 및 AI반도체 공급 소식에 강세 전일 장에서 LG에너지솔루션과 삼성SDI가 미국 공장에 전기차용 LFP배터리 생산 라인을 설치한다는 소식에 자이글, 엘앤에프, 파워넷 등 관련주들이 강세를 보였다. 이는 합작사인 제너럴모터스가 차값 인

- 쏟아지는 지배구조 개선 및 배당 확대 공약에 지주사 연일 강세 - 코리아 디스카운트와 저PBR 해소 위한 정책에 증권 지주사 관련주 부각 - 자사주 제도 개선 시행령 개정안 시행, 자사주 보고서 사업보고서 첨부 의무화 - 자사주 보유 비중 높은 지주회사들의 주가 상승 기대 - SK증권, 주주환원 및 배당규모 확대 가능성 높은 기업으로 SK, 한화, LS 분석 - 엔비디아 1분기 실적 호조, 데이터센터 매출 예상 하회 - H20 중국 수출 규제로 인한 손실 예상보다 적어 - 2분기 매출 총이익률 전망 70%대로 제시, AI 수요 견고함 시사 - 미국 정부, 반도체 설계 솔루션 기업들에 중국 판매 중단 지시 - 5월 금융통화위원회 결과 발표 예정, 내수 부진 속 기준금리 인하 및 성장률 전망치 하향 조정 예상 ● 지배구조 개선·배당확대 공약에 지주사株 강세...엔비디아 실적 호조 제20대 대통령 선거 이후, 지배구조 개선 및 배당 확대 공약에 힘입어 지주사들의 주가가 연일 강세를 보이고 있다. 각 대선 후보들은 코리아 디스카운트와 저PBR(주가순자산비율) 해소를 위한 자본시장 관련 정책을 내놓았으며, 누가

- 엔비디아, 장 마감 후 시장 컨센서스를 뛰어넘는 실적 발표 - 2분기 매출액 가이던스는 미국 정부의 중국 수출 규제로 인해 애널리스트들의 전망치 하회 - 올해 2월과 4월 분기 매출액은 441억 달러로 전년 동기 대비 69% 증가, 데이터 센터 매출액은 73% 증가 - 5월과 7월 분기 매출액 가이던스는 450억 달러로 미국 정부의 중국 수출 규제로 인한 80억 달러의 매출 타격을 반영 - 엔비디아 CEO 젠슨 황은 중국은 세계 최대 AI 시장이며 이번 제재로 500억 달러 규모의 중국 시장이 미국 산업계에 폐쇄되었다고 발언 - 엔비디아는 사우디와 아랍에미리트의 기가와트급 AI 캠퍼스 구축 및 GM과 차세대 자동차 공장 구축 파트너십 체결 ● 엔비디아, 중국 수출 규제로 2분기 매출 타격 예상 세계 최대 그래픽처리장치(GPU) 제조업체 엔비디아가 미국 정부의 중국 수출 규제로 인해 2분기 매출 타격이 예상된다. 엔비디아는 28일(현지시간) 장 마감 후 시장 컨센서스를 뛰어넘는 실적을 발표했으나 2분기 매출액 가이던스는 미국 정부의 중국 수출 규제로 애널리스트들의 전망치를 밑돈 수준이었다. 엔비디아는 올

- 일론 머스크 테슬라 CEO는 트럼프 대통령의 감세 법안이 정부의 재정 적자를 늘릴 것이라며 비판함
- 머스크는 CBS 선데이 모닝 인터뷰에서 트럼프 대통령의 법안이 국가 재정에 도움이 되지 않을 것이라고 말함
- 머스크는 또한 국제개발처를 해체 수준으로 축소하고 다른 정부 기관의 인력을 줄이는 등 27만 명이 넘는 공무원들의 일자리를 앗아간 것에 대해 비판함
- 한편 J.D. 밴스 미국 부통령은 정부가 추진하는 스테이블코인 법안이 달러의 건전성을 위협하지 않고 오히려 경제를 강화할 수 있다고 말함

● 일론 머스크, 트럼프 대통령의 감세 법안 비판
일론 머스크 테슬라 CEO가 트럼프 대통령의 감세 법안이 정부의 재정 적자를 늘릴 것이라며 비판하고 나섰다. 머스크는 CBS 선데이 모닝 인터뷰에서 트럼프 대통령의 법안이 국가 재정에 도움이 되지 않을 것이라고 말하며, 법안이 크고 아름다울 수는 있지만 둘 다일 수는 없다고 생각한다고 전했다. 또한 머스크는 국제개발처를 해체 수준으로 축소하고 다른 정부 기관의 인력을 줄이는 등 27만 명이 넘는 공무원들의 일자리

- 미국 정부, 반도체 설계 소프트웨어 기업들에게 중국 기업과의 거래 중단 지시 - 케이던스, 시놉시스, 지멘스 등 중국 EDA 시장의 약 80%를 점유하고 있는 기업들에게 중국에 대한 기술 공급 중단 요구 - 지난 4월 중국 전용 엔비디아 AI 칩 수출을 제한한 데 이어 중국의 AI 반도체 자립을 더욱 압박하려는 의도 - 테슬라, 6월 12일 미국 텍사스주 오스틴에서 자율주행 로보택시 서비스 시작 예정 - 알파벳의 웨이모 등 주요 자율주행 기업들이 이미 운행 중인 로보택시 경쟁의 격전지로 부상 - 알파벳, 투자자 짐 레벤털이 최근 방송에서 알파벳 주식 추가 매수 언급 - AI 모델들과 효과적으로 경쟁할 수 있는 지적 역량을 갖추고 있으며, 현재 주가가 12개월 예상 실적 기준 약 17배 수준의 낮은 PER에서 거래되고 있다는 점을 매수 근거로 제시 - 아마존과 스텔란티스의 차량용 소프트웨어 프로젝트 스마트콕핏, 상호 합의에 따라 종료 - 기술 기업과 전통 자동차 제조사 간 협업이 여전히 쉽지 않다는 현실을 보여주는 사례 - 메타, 하드웨어 제품 판매 확대를 위해 오프라인 매장 추가 개설 및 소매 인력 채용 진행 - 애플의 오프

- 삼성전자는 HBM 양산 지연으로 조직 재정비 등 양산에 박차를 가하는 중이며, 엔비디아의 HBM3E, HBM4 공급 계획에 주목하고 있음.
- 삼성전자는 7월에서 8월 사이에 HBM3E 퀄테스트 예정이며, 4분기 중에 HBM4 공급사와 협의 예정임.
- SK하이닉스는 엔비디아와 HBM 공급 협상 마무리 단계로, HBM 시장에서 1위 자리를 유지하고 있음.
- HBM4까지는 하이닉스가 독주할 가능성이 높으며, 삼성전자는 아직까지 명확한 계획을 제시하지 못하고 있음.
- 반도체 부품주 중에서는 1분기 실적이 잘 나온 종목들이 좋으며, 2분기 실적 확인 후 매매하는 것이 좋음.
- 외국인 투자가의 매수 동향을 주시하여 종목을 선택하는 것이 좋음.

● 삼성전자, HBM 양산 지연...조직 재정비로 양산 박차
삼성전자가 HBM 양산 지연으로 어려움을 겪고 있는 가운데, 조직 재정비 등을 통해 양산에 박차를 가하고 있다. 업계에서는 엔비디아의 HBM3E, HBM4 공급 계획에 주목하고 있으며, 삼성전자는 7월에서 8월 사이에 HBM3E 퀄테스트를 진행하고, 4분기 중에 HBM4 공급사와 협의할 예정이다. 한편, SK

- 엔비디아는 미국 정부의 수출 통제에도 불구하고 중국에 대한 AI칩 수출을 지속하고 있으며, 상하이에 R&D 센터 건립을 추진 중임.
- 엔비디아의 젠슨 황 CEO는 H20 및 호퍼 아키텍처의 성능을 추가로 낮출 방법이 없다고 밝힘.
- 화웨이는 어센드910B와 910C 개발에 성공하였으며, 이는 AI 상용화에 일부 성공한 제품일 가능성이 큼.
- 엔비디아는 미국 정부의 고사양 AI 칩의 대중 수출 통제를 피해서 중국 전용 GPU 블랙웰을 출시할 계획이며, 이 칩에는 HBM 대신 GDDR7이 탑재될 예정임.
- GDDR7은 HBM 가격의 20분의 1 정도로, 제품 단가 차이가 많이 남.
- 하이닉스는 HBM CAPA 증설에 집중하고 있어 일반 레거시 쪽 비중을 키우지 못하는 입장이므로, 상대적으로 여유가 있는 삼성이 수혜를 받을 가능성이 있음.

● 엔비디아, 중국 전용 GPU '블랙웰' 출시 계획..삼성전자, SK하이닉스에 기회될까
미국 정부의 수출 통제에도 불구하고 엔비디아는 중국에 대한 AI칩 수출을 지속하고 있으며, 상하이에 R&D 센터 건립을 추진 중이다. 이러한 상황에서 엔비디아의 젠슨

- 엔비디아의 26년 회계연도 1분기 실적은 29일 새벽에 공개될 예정이며, 매출은 432억 달러, 조정 주당 순이익은 0.88달러를 기록할 것으로 예상됨 - 미국 정부의 중국 수출용 저사양 칩의 수출 금지로 인한 타격과 재고평가 손실이 최대 55억 달러로 전망되며, 마켓워치에서는 무역 압력으로 엔비디아 가이던스가 위험에 빠질 수도 있다고 지적함 - 반면, 중동 국가들의 대규모 AI 투자 소식은 엔비디아의 호재로 풀이되며, 지난 중동 순방 때 엔비디아는 사우디 및 아랍에미리트와 대형 AI 데이터센터 구축 계약을 체결함 - 월가 전문가들은 대체로 시장의 컨센서스에 부합하는 실적과 가이던스가 제시될 것으로 분석했으나, 2분기 매출 전망을 기존 480억 달러에서 464억 달러로 하향 조정함 - 반도체 칩 관련 수요는 꾸준해서 실적이 견조하나 성장 속도가 둔화하고 있으며, 웨드부시증권과 모틀리풀 모두 가이던스에 대해 신중한 태도를 보임 - 엔비디아의 주가는 최근 미국과 중국 간의 관세 합의 및 사우디 기업과의 칩 수출 계약 덕분에 상승세를 보이고 있으며, 국내 AI 반도체주인 삼성전자와 SK하이닉스도 시세를 내는 모습임

- 엔비디아는 내일 오전 6시 실적 발표 예정이며, 52주 차트상 1년 가까이 박스권에 갇혀 있음 - H20 판매 중지로 약 50억 달러 정도 매출 손실이 발생할 것으로 예상되며, 이로 인해 일시 충격이 있을 수 있으나 이미 시장에서 알려진 부분임 - 사우디에 블랙웰 1만 8천 개 공급, 중국 시장을 위한 신규 AI 칩 준비 등 긍정적인 뉴스들이 가이던스에 녹아 있을 것으로 예상됨 - 일시적인 매출 손실에 대한 부분은 시장에서 이미 알려져 있어 시장이 크게 빠지거나 오를 확률보다는 적당한 수준일 확률이 높음 - 오늘 삼성전자, 하이닉스 등 HBM 관련주가 상승했으며, 이는 엔비디아 실적 발표 전 선매수 베팅으로 인한 것으로 보임 - 젠슨 황 CEO가 컴퓨텍스 2025에서 긍정적인 발언을 한 바 있어 부정적인 결과는 나오지 않을 것으로 예상됨 ● 엔비디아, 실적 발표 앞두고 박스권 탈출할까 미국 반도체 기업 엔비디아가 현지시간 28일 장 마감 후 실적을 발표한다. 지난 1년간 주가가 박스권에 갇혀 있던 만큼 이번 실적 발표가 주가의 변곡점으로 작용할지 주목된다. 일각에서는 H20 판매 중지로 인한 50억 달

- 2차 전지 관련 주가는 2분기부터 적자 규모 축소가 예상되지만, 본격적인 상승을 위해서는 흑자 전환이나 AI 보조금 등의 추가적인 요인이 필요함. - 지난주에는 수급 문제로 주가가 하락했으며, 바닥권에서 개인 투자자들의 매수가 부족했음. - 외국인과 기관 투자자는 실적을 중요시하므로, 실적 개선의 트리거가 필요하나 아직 관세 문제가 남아 있음. - 과매도권에서는 주가가 일시적으로 반등할 수 있으나, 추가적인 물량 소화 과정이 필요하므로 시간이 걸릴 것으로 예상됨. - 현재 보유 중인 주주들은 홀드 하는 것이 적절하며, 새로운 섹터에 투자하기보다는 조정받은 기존 주도 섹터에 투자하는 것이 바람직함. - 월말에는 포트폴리오 리밸런싱이 일어나므로, 이에 따른 변동성에 유의해야 함. ● 2차 전지 관련 주, 2분기부터 적자 규모 축소 예상되나 본격 상승은 시간 걸려 2차 전지 관련 종목의 주가는 2분기부터 적자 규모 축소가 예상되지만, 본격적인 상승랠리를 타기 위해서는 흑자 전환이나 인공지능(AI) 보조금 등 추가적인 요인이 필요하다는 분석이 나왔다. 지난주에는 수급 문제로 주가가

- 2차 전지 및 반도체 관련주가 상승했으며, 특히 LFP 배터리 생산 라인을 미국에 구축한다는 소식에 2차 전지주의 상승이 두드러짐. - 반면 조선, 원자력, 방산주는 하락했으며 보톡스 미용기기도 쉬어가는 모습을 보임. - 2차 전지 관련 주가는 그동안 업황 부진과 미국의 감세 법안 등으로 인해 크게 하락했으나, 낙폭 과대에 따른 과매도 구간에서 자연스러운 반등의 기회를 맞이함. - 여기에 테슬라 주가 상승과 LFP 배터리 관련 소식이 더해지면서 기술적인 구간에서라도 반등이 나올 시점이었음. - 다만 이번 상승이 추세적인 상승으로 이어질지는 아직 불확실하며, 바닥 대비 30%-50% 정도 상승하면 비중을 줄이는 전략을 고려해 볼 필요가 있음. ● 2차 전지주, LFP 배터리 생산 라인 미국 구축 소식에 급반등 27일 국내 증시에서는 2차 전지 및 반도체 관련주가 상승세를 보였다. 특히 2차 전지주는 LFP 배터리 생산 라인을 미국에 구축한다는 소식에 큰 폭으로 상승했다. 반면 조선, 원자력, 방산주는 하락했으며 보톡스 미용 기기도 쉬어가는 모습을 보였다. 전문가들은 2차 전지 관련 주가는 그동안 업

- 최근 국고채 수익률에 이상 현상이 발생 중이며, 특히 장기물인 30년 및 50년 만기 국고채 금리가 10년 만기보다 낮아지는 이례적인 상황이 관측됨. - 이는 국내의 압축 성장, 저성장, 고령화, 저출산 등의 구조적인 문제로 인한 것으로 분석되며, 이로 인해 만기물별 수익률 곡선 정상화가 어려운 여건임. - 기재부는 이를 해결하기 위해 장기물 이상의 비중을 늘리고 있으며, 10년물 이상이 60%, 20년물 이상 초장기채는 약 40% 가까이 됨. - 그러나 구조적 불균형을 해소하기에는 아직 누적된 시간이 짧아 영향력은 미미함. - 수요 측면에서는 저출산과 고령화로 인해 보험업권에서의 듀레이션 확대에 대한 지속적인 수요가 존재하나, 최근에는 일정 부분 달성하면서 크게 작용하지 않음. - 공급과 수요의 미스 매칭이 구조적으로 해결되기 위해서는 시간이 필요하며, 재정 건전성 노이즈나 추경 등의 이슈가 있을 경우 왜곡된 초장기채 금리가 일부 해소될 가능성은 있음. - 하지만 고령화와 저출산 문제는 사회, 경제 등 다양한 분야에서 복합적으로 얽혀 있어 구조적인 변화가 필요한 문제로 판단됨. ● 한국의 기이